2020年以编程、音乐、美术为主的在线素质教育市场规模近600亿元，近5年复合增速68.48%。技术落地，各领域逐步开始在线化改革，跨行业竞争的趋势显著，线上线下结合的OMO模式将成为行业主流，建议关注强教研与师资的在线教育企业，及具备OMO能力的素质教育企业。

为了便于素质教育领域更多的创业者了解当下一级市场投资机构的情况，我们此次根据不完全统计的投融资案例数量，筛选了 11 家活跃在素质教育领域的投资机构，对其历史投资项目进行系统性分析与梳理，以供参考。

素质教育是指一种以提高受教育者诸方面素质和素养为目标的教育模式。它重视人的素养和能力的培养，主要包括精神素养、身体素养、认知能力、创造力以及社交能力等。从宏观环境、微观环境和投融资的数据来看，2018年被认为是素质教育发展的黄金之年。

素质教育从广义上讲是指以提高受教育者（0-18岁）诸方面素质和素养为目标的教育模式。它重视重视人的思想道德素质、能力培养、个性发展、身体健康和心理健康教育，旨在提升青少年的身体及精神素养，思维认知，创造能力以及社交能力。素质教育细分赛道：包括艺术教育、体育教育、科创教育、生活素养、营地研学等；随社会发展，品类越来越丰富。

继火热的学科培训后，素质教育快速崛起。政策维度，素质教育符合国家政策引导的儿童能力和素养培养方向，受到政策鼓励。供给维度，互联网巨头、传统培训机构、新兴公司都开始进入素质教育赛道，新内容、新供给出现。科技维度，技术在教育领域持续渗透，尤其疫情影响下行业线上化率大幅提升，用户的思维禁锢也被打开，线上教育产业链更加完善，线上的授课及服务能力成为必需品。但素质教育大部分品类又天然依赖线下场景，预计线上线下融合的教育OMO模式将成为素质教育发展新趋势，并发生进一步的进化。行业竞争维度，随着新机构大量涌入及资金和技术投入，行业将掀起整合潮，市场将加速向头部企业集中。素质教育进入了大浪淘沙的新阶段，面临新的宏观环境和更激烈的行业竞争。但由于素质教育行业细分领域极多且进入门槛低，导致行业十分分散。现有研究中，多针对素质教育某一细分领域，鲜有针对素质教育整体进行深入研究的行业报告。基于上述背景，本报告对新时代下的素质教育行业进行复盘与梳理，总结素质教育行业面临的外部变化，展望素质教育行业发展趋势，以期为企业家、创业者、投资人及产业链上下游相关参与者的决策提供参考。

我们认为素质教育目前仍是一个增量市场。短期来看，素质教育处在行业本身的红利期，进入门槛相对比较低，供给将不断增加。长期来看，优质机构基于技术与教育的深度融合、以用户为中心的服务和组织化的运营能够打造品牌壁垒。我们推荐：具有头部品牌效应且布局素质教育赛道的教培机构，如好未来、新东方、有道；同时我们建议关注深耕素质教育细分赛道且具有扩科或者扩学段能力的素质教育机构，如猿辅导（斑马AI课，非上市）、火花思维（非上市）、编程猫（非上市）、美术宝（非上市）等。

线上方面，在线教育是新技术下赋予美术教育的新机遇，为线下的传统美术教育打开了一条轻量化的增长路径。线下方面，可以通过直营+加盟模式联合扩张，看好直营基础扎实、加盟模式已得验证的企业。

为捕捉中国亲子家庭在素质教育消费方面的新变化、新趋势，睿艺每年联合第三方调研中国亲子家庭在素质教育方面的消费行为、消费逻辑并生成报告，希望帮助素质教育从业者更好地了解用户需求、用户习惯。

报告回顾了2018年在线市场行业发展概况，分析了用户行为，并以少儿编程、火花思维、VIP训练等探讨了在线教育细分领域典型案例，最后对在线素质教育趋势分析。

互联网趋势加深下，舞蹈教育机构开始升级迭代，借力互联网工具实现线上线下双向赋能，线上企业通过 SaaS+内容服务输出赋能线下小散机构。纵观整个市场，零散的区域竞争格局仍然存在，多品类跨赛道竞争是行业长期的竞争趋势。当下阶段，单品类舞蹈教育机构构建自身壁垒是核心，其中跨界打造立体品牌是可行道路之一。

音乐教育发展历史悠久，消费者接受程度高并且拥有完善的评价体系，预计2020 年市场规模将达千亿元。本文从行业驱动因素出发、结合商业模式的演变，来探究音乐教育行业发展趋势。

本文选取编程猫、小码王、核桃编程、编玩边学、傲梦编程、贝尔科教、Makeblock 等 7 家融资过亿的企业，探究 STEAM 教育领域领先企业成长的核心逻辑，为从业者及投资者提供一些优质企业的共性与成功要素借鉴。