数据简介

重仓股确实有研究价值：1.权益类基金表现十分优秀，普通股票型基金指数、偏股混合型基金指数以及灵活配置型基金指数的累积收益在十年内显著战胜沪深300指数。而在各年的超额收益统计中，我们也可以知道只有2014、2017两年的超额收益显著为负，其余各个年份相对于沪深300都能保证不逊色于或获得显著的超额收益；2.我们测算了基金经理的择股能力，发现了正向的选股能力数值，说明重仓股股票池确实是精选的股票池；3.我们统计了每次重仓股披露后该股票池的超额收益情况，发现在披露日后三个月内随着时间的增长超额收益单调递增，说明我们在披露日之后根据重仓股股票池构建投资策略是有效的；4.由于近年机构持仓的的抱团作用显著，重仓股股票池得到了进一步的浓缩和精选。