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种植业行业深度报告:种植产业链格局向好,土地流转推动规模上行
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数据简介
种业、种植端格局分散,农产品价格逐步市场化。(1)我国种业市场规模1222亿元,三大主粮种子占 52%,CR10仅16.8%,行业集中度和企业规模提升空间大。(2)种植端以2.6亿小农户为主导,占全国1.35亿公顷耕地面积的82%;农垦企业拥有国有农场1781家,耕地面积占比4.7%;适度规模经营户350万个(3)当前重点国内农产品价格支持政策除稻谷、小麦仍实行最低收购价政策外,其余品种均向价补分离转变,价格逐步市场化。
详情描述
水稻:(1)我国杂交稻种子市场规模140.57亿元,集中度提升明显,CR10达到45.8%,隆平高科市占率第一;常规稻种子市场规模56.38亿元,CR10达到48.9%,垦丰种业市占率第一。(2)水稻是我国第一大口粮,主要分布在长江中下游和东北平原,2018年种植面积3019万公顷,占粮食种植面积的26%。近年稻谷最低收购价下调拉低稻谷价格和种植面积,产量在单产提升背景下小幅下降,2020年的稻谷最低收购价将保持稳定或提升。(3)消费结构中食用消费占比达82.42%,且近年需求量总体下降;饲用和工业消费量呈提升趋势。 玉米:(1)我国玉米种子市场规模279.80亿元,CR10仅25.6%,垦丰种业、登海种业、隆平高科位列前三。(2)玉米是我国第一大粮食品种,主要分布于东北、山东、河南和内蒙,2018年种植面积4213万公顷,占粮食种植面积的36%。2015年以来供给侧改革成效明显,种植面积和产量下降,价格探底后上行。(3)下游饲料用量占62%,短期小幅下降;工业用量占29%且持续提升;食用占比3.4%,波动较小。 大豆:(1)随着大豆种植面积提升,我国大豆种子市场规模持续提升至39.53亿元,CR10达到40.8%,垦丰种业市占率约10.3%。(2)2018年种植面积1019万公顷,占粮食种植面积的8.7%,主要分布在东北、内蒙等地。我国是世界第四大大豆生产国,第一大消费国,国产成本较高,进口依赖度高达81%。依靠政策支持,国产大豆面积和产量持续回升。国内外大豆价格相关性高,近年均波动走低。(3)下游消费以压榨为主,占比83.97%,非瘟疫情降低生猪存栏,豆粕需求减少,大豆压榨量下降。 【更多详情,请下载:种植业行业深度报告:种植产业链格局向好,土地流转推动规模上行】
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